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106
CO-11. INDICADORES DE GESTION NO
FINANCIEROS: ESTUDIO DE UN CASO
Escoba Pé ez, Be nabé y Lobo Galla do, An onio
Uni e sidad de Se illa
RESUMEN: En la ac ualidad, la doc ina especializada en Con abilidad pa a la Ges ión acep a mayo i a iamen e
la necesidad de u iliza in o mación cuali a i a y cuan i a i a no inancie a con p opósi os de con ol y, po
an o, de mejo a de la ges ión emp esa ial. En es a línea, con la ealización de es e abajo hemos p e endido
mejo a nues o conocimien o sob e el papel que juegan los indicado es no inancie os den o de los sis emas de
con ol. Pa a ello, hemos desa ollado un es udio de caso longi udinal en una ilial de un g upo químico
mul inacional que ope a en nues o país desde 1973. En e los esul ados ob enidos, nos pa ece que pueden
des aca se: (1) cómo la especi icidad del sec o de e mina la u ilización de indicado es no inancie os en e los
que des acan los elacionados con la segu idad, higiene en el abajo y medioambien e, (2) la impo ancia de
és os con espec o a los sis emas de medición y e aluación del endimien o, an o desde el pun o de is a
o malizado como no o malizado.
PALABRAS CLAVE: Indicado es no Financie os, Con abilidad pa a la Ges ión, Sis ema de Con ol, Sec o
Químico.
1. INTRODUCCIÓN.
Tal como ponen de mani ies o nume osos abajos en nues o á ea (Sie a y Escoba , 1996; Escoba , 1997;
Aiba , 1998; Gimeno y López, 1999), es á bas an e acep ada an o en la li e a u a como en la p ác ica con able,
la necesidad de inco po a a la in o mación económico- inancie a de ca ác e cuan i a i o, o a no inancie a e
incluso cuali a i a, pa a ges iona las emp esas, sob e odo, en iempos como los ac uales ca ac e izados po una
impo an e ince idumb e p o ocada po cambios de odo o den que a ec an a la sociedad en gene al y, po an o,
a los indi iduos y a las o ganizaciones.
En es e mismo sen ido, Co igan (1998, p. 31) a i ma que una de las p incipales implicaciones de es e nue o
escena io o ganiza i o es que “los sis emas de e aluación del endimien o o ganiza i o no pueden con inua
basándose exclusi amen e en los indicado es y medidas inancie os adicionales”.
Po su pa e, Gimeno y López (1999) de ienden que la p incipal di icul ad pa a suminis a in o mación ú il pa a
los ges o es, de i a de la al a de es uc u ación inhe en e a las ac i idades que desa ollan es e ipo de usua ios,
siendo bas an e di ícil, si no imposible, de e mina comple amen e de an emano sus necesidades in o ma i as
conc e as.
Po an o, es necesa io de ini una se ie de indicado es que pe mi an diseña un sis ema de in o mación que a su
ez, acili e la oma de decisiones y el con ol, la de inición de obje i os, la medición de la con ibución de cada
cen o al esul ado y la e aluación de la ac uación de cada esponsable. Po ello, su diseño debe á cen a se o
oma como pun o de e e encia las a iables cla e iden i icadas, en endiendo po és as aquellas á eas o
ac i idades que de ealiza se bien pueden ayuda a alcanza el éxi o de una unidad en la medida en que esos
ac o es cla e es án di ec amen e inculados a la es a egia de la o ganización (Cla ke, 1995).
Siguiendo a Ama (1992), po indicado podemos en ende una medida que se u iliza pa a es ablece los
obje i os iniciales y e alua a pos e io i la ac uación ealizada. A su ez, según la unidad en que se exp ese,
unidades mone a ias o ísicas, dis ingue espec i amen e en e inancie os o con ables y no inancie os o
ex acon ables. Po úl imo, exis en indicado es cuan i a i os asociados a una escala numé ica y cuali a i os que
se inculan con escalas en las que los amos ienen de inidos po símbolos o palab as.
Con es e abajo hemos p e endido mejo a nues o conocimien o sob e el papel que juegan los indicado es
cuan i a i os no inancie os y cuali a i os den o de los sis emas de con ol. Pa a log a es e obje i o hemos
desa ollado un es udio de caso (EDC) longi udinal en una emp esa química (HUTSA) subsidia ia de un g upo
mul inacional inglés (GRHUTSA) que desa olla su ac i idad p oduc o a en el su de España y que
ecien emen e ha sido adqui ida po una co po ación es adounidense (AMGROUP).
107
Den o del sec o químico, la p ese ación medioambien al es un ac o de e minan e pa a comp ende su
e olución. Es o se debe básicamen e al e ec o p oducido po de e minadas ca ás o es medioambien ales que se
han p oducido desde los 50. En es e sen ido, las emp esas químicas han sido acusadas de p o oca , di ec a o
indi ec amen e, mayo es asas de en e mos de cánce , de nacimien os con mal o maciones, de incendios, de
con aminación, e c. Todo es o ha p o ocado que la opinión de la sociedad sob e la epu ación de la indus ia
haya sido algo más que nega i a.
Las en e medades y las ca ás o es na u ales e e idas an e io men e no sólo han aumen ado la p eocupación y el
in e és de la opinión pública, sino que además, han impulsado un igo oso p oceso legisla i o pa a sanciona ,
incluso ejempla es, a las emp esas que no espe en esc upulosamen e las no mas egulado as en es a ma e ia.
Es a endencia, an o a ni el mundial como en las dis in as naciones, ha lle ado a las emp esas a in e i eno mes
can idades, bien en in es iga , bien en adqui i nue as ecnologías, pa a mejo a el a amien o de sus esiduos y
emisiones con aminan es. En gene al, es a p esión poli ica y social que a on an las emp esas químicas en
elación con la cues ión medioambien al, es in e p e ada como una des en aja compe i i a po los p opie a ios de
las o ganizaciones eu opeas con espec o a aquellas que ope an en o as pa es del mundo en las que la
egulación es á menos desa ollada y no es an se e a.
2. OBJETIVO Y MÉTODO
Como señalamos con an e io idad, el obje i o de es e abajo es mejo a nues o conocimien o sob e el papel que
juegan los indicado es no inancie os den o de los sis emas de con ol. Pa a ello, hemos ealizado un EDC
longi udinal, en an o nos posibili a a a en p o undidad las cues iones a es udia al pode emplea múl iples
uen es de ob ención de e idencia du an e un la go pe íodo p esencial en el que se en a en con ac o di ec o con
la ealidad o ganiza i a. Así, el in es igado se sume ge en la p oblemá ica es udiada, sin in e eni en ella,
in eg ándose y comp endiendo el con ex o social, polí ico e his ó ico del enómeno analizado.
Po o a pa e, al pe mi i es e mé odo accede a dis in as uen es de in o mación como las con e saciones
in o males y la obse ación no pa icipan e de las elaciones in e pe sonales y el es ilo de di ección, es posible
comp ende mejo el compo amien o humano que si se emplea an exclusi amen e écnicas cuan i a i as.
Po odo ello, con es e mé odo podíamos alcanza una p o undidad en el análisis y una mejo comp ensión de las
cues iones in es igadas, a ni el indi idual, de g upos y o ganiza i o, di íciles de log a u ilizando o os
al e na i os.
Así pues, comenzamos a desa olla el EDC longi udinal en julio de 1997. Has a ma zo de 2000, ob u imos
e idencia pa a pode comp ende cómo unciona el sis ema de con ol (en adelan e, SC) en una emp esa
española, subsidia ia de un g upo quimico inglés, que ope a in emacionalmen e. Hemos de deci que aunque és e
no e a un obje i o p incipal de la in es igación sí que se conside ó como una condición necesa ia pa a su
desa ollo. Más en conc e o, du an e es e es udio nos hemos cen ado en de e minadas dinámicas de cambio que
pod ían explica cómo un SC diseñado pa a un con ex o anglosajón, unciona bajo una cul u a y un es ilo de
ges ión di e en e en España.
En cuan o a las écnicas de ob ención de e idencia empleadas, cabe señala que comenzamos es ableciendo una
se ie de con e saciones ele ónicas de ap oximación a HUTSA en junio de 1997. Du an e el desa ollo del
abajo de campo, podemos des aca dos pe íodos p esenciales in ensi os que nos pe mi ie on alcanza un
exhaus i o conocimien o de la o ganización, así como nume osas en e is as ele ónicas y isi as a las
ins alaciones de la compañía.
En los pe íodos in ensi os de in es igación in si u que se desa olla on du an e los meses de julio a sep iemb e
de 1997 y agos o de 1998, espec i amen e, en e is amos a miemb os de la al a di ección y di ec i os de línea,
asis imos a euniones depa amen ales, isi amos la plan a y compa imos nume osas comidas en la misma
emp esa con di e sos g upos de empleados. En e o as, las di e en es écnicas empleadas ue on: en e is as
semies uc u adas en las que pudimos oma no as; obse ación di ec a no pa icipan e en euniones de
depa amen os y en sesiones de o mación; análisis sin limi aciones de la documen ación de HUTSA y de bases
de da os; cues iona io sob e el papel de la Con abilidad en los p ocesos de oma de decisiones, las ca ac e ís icas
de la in o mación pa a ges iona , el es ilo de di ección, la es uc u a o ganiza i a, el en o no y las pe spec i as
de la compañía; g an núme o de con e saciones in o males con di e en es miemb os pe enecien es a dis in os
g upos de la o ganización; discusión y análisis de la documen ación con los esponsables en HUTSA.
Du an e la in es igación nunca pe dimos con ac o con los pa icipan es en nues o es udio, ealizando en e is as
pe iódicas, an o ele ónicas como pe sonales, así como nume osas isi as a la o ganización desde el inicio de la
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in es igación en julio de 1997 has a ma zo de 2000. Finalmen e, discu imos los esul ados con a ios miemb os
de la al a y media di ección pa a su pos e io análisis en las en e is as de cie e. Es o nos pe mi ió depu a
algunos e o es de in e p e ación sob e la in o mación acili ada y con as a mucha de la in o mación ob enida
en las con e saciones in o males.
Pa a el análisis de la in o mación ecopilada a a és de las di e en es écnicas, hemos ealizado un p oceso de
ca ego ización emá ica que iniciamos clasi icando los da os disponibles en 3 ca ego ías: diseño del SC,
componen es no o malizados y componen es o malizados del SC. Pos e io men e, uimos codi icando esa
in o mación en base subca ego ías más especí icas, así den o del SC eunimos la e idencia espec o al sis ema
de p esupues ación, p o enien e de las en e is as, el cues iona io, la documen ación in e na de HUTSA, e c.
Finalmen e, nos gus a ía indica que pa a el desa ollo del caso hemos seguido la ap oximación
conocida como Análisis de P ocesos (Pe ig ew, 1997), con el in de alcanza una mayo consis encia in e na en
los esul ados de nues o es udio. En e las asunciones implíci as en és a, al ealiza el EDC de HUTSA hemos:
1. Es udiado el p oceso de cambio a los di e en es ni eles de análisis que han con o mado su con ex o.
P es amos a ención a los di e en es indi iduos implicados, analizándolos ambién a ni el de g upo -
Comi é de Di ección, miemb os de los di e en es depa amen os, e c.- y, inalmen e nos p eocupamos
de HUTSA como o ganización, al abo da aspec os como a su posición den o del g upo a que
pe enece, y, más ampliamen e, en el segmen o del bióxido de i anio, en elación con sus compe ido es,
e c. A on a el es udio desde es a iple dimensión posibili a conoce las múl iples in e elaciones.
2. Examinado las in e conexiones empo ales. Así, analizamos la e olución his ó ica de la indus ia
quimica, pa a comp ende mejo la si uación de HUTSA.
3. Pa a ealiza odo ello, necesa iamen e, u imos que adop a una pe spec i a holís ica que nos
pe mi iese conside a el mayo núme o de a iables posibles de las que in e enían en el p oceso de
cambio es udiado.
3. EL CASO DE HUTSA.
Siguiendo a Klein y Mye s (1999), es necesa io con ex ualiza el caso his ó ica y o ganiza i amen e. Pa a ello,
nos cen amos undamen almen e en la e olución del sec o , del segmen o donde ope a la emp esa y de la p opia
o ganización.
El o igen de la indus ia química da a de p incipios del siglo XIX, coincidiendo con la Re olución Indus ial.
Desde los años 40 expe imen a una ápida expansión, sob e odo la química o gánica. Es a endencia se p odujo
en la pe oquímica un poco más a de, desde los años 50. Pos e io men e, se alen izó debido a la ecesión de los
80 y los ele ados ipos de in e és igen es du an e esa década, lo que p o ocó un impo an e enca ecimien o de
las uen es de inanciación pa a una indus ia que necesi a ele ados olúmenes de capi al.
El sec o es conside ado madu o, dado que el núme o de nue as pa en es no c ece, incluso, disminuye. Po o a
pa e, exis e una si uación de sob ecapacidad p oduc i a. En é minos gene ales, en el sec o se iende a emplea
pocas ma e ias p imas, po lo que el cos e de ap o isionamien o no suele se ele ado. Además, las plan as suelen
ubica se ce ca de los ecu sos na u ales necesa ios pa a su p oceso p oduc i o, como es el caso de HUTSA. O a
ca ac e ís ica es que no es in ensi o en mano de ob a, po lo que la mayo ía de las emp esas siguen buscando
educi es e cos e. Po úl imo, una de las p incipales azones del ápido c ecimien o y desa ollo de la indus ia
ha sido la impo an e in e sión en I+D que ha p o ocado un al o endeudamien o al inancia se es as ac i idades,
en g an pa e, con uen es ex e nas.
O o ac o de e minan e a conside a pa a comp ende la e olución de la indus ia química, es la p ese ación
medioambien al. Es o se debe básicamen e al e ec o p oducido po de e minadas ca ás o es medioambien ales93
que se han p oducido desde los 50. En es e sen ido, la indus ia química ha sido acusada de p o oca , di ec a o
indi ec amen e, mayo es asas de en e mos de cánce , de nacimien os con mal o maciones, de incendios, de
con aminación, e c. Todo es o ha p o ocado que la opinión de la sociedad sob e la epu ación de la indus ia
haya sido algo más que nega i a.
Las en e medades y las ca ás o es na u ales e e idas an e io men e no sólo han aumen ado la p eocupación y el
in e és de la opinión pública, sino que además, han impulsado un igo oso p oceso legisla i o pa a sanciona ,
incluso ejempla es, a las emp esas que no espe en esc upulosamen e las no mas egulado as en es a ma e ia.
' Como ejemplos ecien es en España, acaecidos du an e el desa ollo del es udio, debemos hace e e encia a la o u a de la
balsa con esiduos de las minas de Aznalcólla y a los e idos con aminan es en la ibe a del Río Tin o en Huel a.
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Es a endencia, an o a ni el mundial como en las dis in as naciones, ha lle ado a las emp esas a in e i eno mes
can idades, bien en in es iga , bien en adqui i nue as ecnologías, pa a mejo a el a amien o de sus esiduos y
emisiones con aminan es. En gene al, es a p esión polí ica y social que a on an las emp esas químicas en
elación con la cues ión medioambien al, es in e p e ada como una des en aja compe i i a po los p opie a ios de
las o ganizaciones eu opeas con espec o a aquellas que ope an en o as pa es del mundo en las que la
egulación es á menos desa ollada y no es an se e a.
Es os p oblemas hay que con ex ualiza los en en o nos, como el español, donde adicionalmen e los cos es de
mano de ob a han sido bajos, la mayo ía de las di isas ines ables y se ha p oducido una inobse ancia gene al de
los pocos con oles medioambien ales exis en es, como ue la zona, decla ada de indus ialización p e e en e, en
la época en que se es ableció HUTS A.
El segmen o en que ope a la emp esa es á compues o a su ez po es: T a amien o químico de acei es, g asas y
a oma izan es, Tejidos, adhesi os y películas adhesi as; P oduc os químicos in e medios de muy a iada índole,
pa a su pos e io uso indus ial, siendo el olumen de ac i idad de és a muy impo an e, dado que su demanda es
muy ele ada, pues se emplean en a ios segmen os pa a ob ene p oduc os e minados.
Como e emos a con inuación, en HUTSA es amos en e a una compañía cuya ac i idad se cen a en el inicio
de la cadena p oduc i a, ya que su p oducción pasa en su o alidad a o ma pa e de componen es de di e en es
p oduc os inales. Además, po cues iones de capacidad p oduc i a y económicas man iene un ele ado olumen
de ansacciones de p oduc os semi e minados, pues es la plan a con meno es cos es de p oducción den o de
GRHUTSA pa a la p ime a ase del p oceso p oduc i o y con una mayo capacidad ins alada. Es os
componen es semi e minados del bióxido de i anio se inco po an pos e io men e al p oceso de o as plan as del
g upo en Eu opa y Asia, donde se ans o man en pigmen os e minados.
3.1. - GRHUTSA.
Es el g upo al que pe enece HUTSA y es el e ce p oduc o mundial de bióxido de i anio, muy ce ca del
segundo. Emplea a más de 3.400 abajado es en sus 9 plan as de p oducción po odo el mundo.
El bióxido de i anio es un pigmen o blanco muy pu o empleado con un excelen e endimien o y e sa ilidad,
mo i os po los que la indus ia lo u iliza en la elabo ación de di e en es p oduc os pa a múl iples aplicaciones
en pin u as, papeles, plás icos y ib as. Se ob iene a a és de dos p ocesos: (1) el del sul a o a ando la ma e ia
p ima p incipal -ilmeni a- con ácido sul ú ico, o (2) el del clo o que emplea és e pa a al e a la ma e ia p ima.
GRHUTSA emplea ambas ecnologías de p oducción, siendo el mayo p oduc o del mundo de pigmen os
median e el p oceso del sul a o, el más empleado en Eu opa.
En la úl ima década, GRHUTSA desa olló un impo an e plan de in e siones en e las que des acan la pues a en
ma cha de una nue a plan a con p oceso de sul a o en Malasia y la adquisición del 50 % de las acciones de una
plan a con p oceso de clo o de Louisiana Pigmen Company en EE.LTU. También se ha in e ido sus ancialmen e
en di e sos p og amas con la doble inalidad de: (1) adap a el uncionamien o de las plan as a las nue as
egulaciones medioambien ales que han su gido en los dis in os países donde ope a el g upo, e (2) in en a
mejo a la posición compe i i a den o del sec o del bióxido de i anio.
3.2. - HUTSA.
HUTSA es á expe imen ando una si uación de c isis como consecuencia, básicamen e, de sus malos esul ados
inancie os, jun o a los de las o as plan as, que p o oca on la decisión de en a de su an e io p opie a io al
g upo ame icano AMGROUP.
En cuan o a las ca ac e ís icas más impo an es de HUTSA, podemos esal a :
1. Pe enece en la ac ualidad a un g upo químico no eame icano.
2. Se ins aló en 1973, en la ase inal del égimen de F anco, cuando la legislación medioambien al en
Eu opa en gene al y en España en pa icula 94, no es aba muy desa ollada y, po an o, no e a exigen e;
Sob e es e pa icula , Hampl (1998) —P esiden e de la Socie y o he Chemical Indus ies, señaló que los compe ido es
globales que ope an en es a indus ia an pe diendo in e és po localiza se en Eu opa, po la endencia c ecien e que ienen
110
y po o a pa e, la ape u a de la economía española ya iniciada a inales de los 60 pa ecía consolida se.
HUTSA ha es ado ope ando en nues o país de o ma inin e umpida desde es a echa.
3. Su ac i idad p incipal es la p oducción y en a de pigmen os de bióxido de i anio, que se emplean en
o as emp esas de la indus ia de mane a casi única, en la ab icación de componen es pa a da blancu a
y opacidad, p incipalmen e a pin u as, aunque ambién a papeles, plás icos y ib as.
4. La di ección espe aba que el pe íodo de pé didas, casi inin e umpido du an e 5 años, inalizase en
1997. Aunque en las cuen as in e medias de ese eje cicio es e obje i o se cumplió, a inal de año, sin
emba go, no se habían alcanzado es as expec a i as. Además, los esul ados ue on incluso peo es que
en 1996, p esen ando la emp esa unas pé didas ele adas (1.454 Mp as). En cuan o a los dos úl imos
eje cicios, en 1998 el esul ado ue de 1.715 Mp as y en 1999, aún pendien e de ap obación, ue de
1.901 Mp as.
5. Tiene en la ac ualidad 397 empleados, 103 menos que hace 5 años. Es e hecho, indica que la emp esa
sigue una polí ica de downsizing, que se conc e a básicamen e en una ees uc u ación y disminución de
la plan illa pa a la educción de cos es y adap ación de la misma a las nue as ecnologías.
6. La e olución de las en as ne as de HUTSA ha sido posi i a en los úl imos 5 años, siendo en 1998 de
23.280 Mp as y de 24.996 en 1999.
7. Los esul ados de HUTSA han sido nega i os en la mayo ía de los eje cicios de la p esen e década. No
obs an e, se puede ap ecia una ecupe ación en los úl imos 6 años (Tabla 1), dado que sólo 3 han
inalizado con pé didas. Es o se ha debido undamen almen e a dos azones: (1) habe es ado sumida en
un ue e p oceso de eo ganización de las es uc u as y de la composición de los ecu sos humanos y
(2) un p oyec o de mejo a de las ecnologías, sob e odo, las de ab icación, pe o ambién las
ecnologías de la in o mación. Los p opósi os inales de la o ganización, en elación con la adopción de
ales polí icas, son la educción de cos es y el inc emen o de p oduc i idad pa a mejo a su posición
compe i i a, an o en España como a ni el mundial.
Pa a inaliza , hemos analizado la e olución de sus a iables más signi ica i as desde 1994. Es a isión a lo
la go de 5 años nos pe mi e ap ecia , en p ime luga , la e olución del o ganig ama de HUTSA (G á ico 1). Así,
se p odujo una a iación impo an e, la c eación del á ea de Se icios del Negocio donde se ag upan odas las
unciones de apoyo a la ac i idad p incipal de HUTSA En segundo luga , ambién analizamos las ci as o ales
de empleados, en as, bene icios, in e siones, capacidad p oduc i a, e c., pa a el pe íodo 1994-1999 (Tabla 1).
En elación con el espe o y cuidado medioambien al, HUTSA ha mejo ado su ac i ud conside ablemen e
des acándose como pione a den o de su g upo en el desa ollo de ecnologías pa a minimiza el impac o
medioambien al de su ac i idad. Así, jun o a un socio p o enien e de o o sec o , han c eado una join - en u e,
ubicada en una pa cela con igua a la ocupada po la emp esa es udiada en el poligono indus ial, que
p opo ciona a amien o especializado a los esiduos que gene a, ob eniéndose una se ie de p oduc os
secunda ios que son come cializados po la o a emp esa como e ilizan es ag ícolas. El esul ado inal no sólo
ha consis ido en la mejo a de la imagen an e la una opinión pública del en ono en el que ope a y el cumplimien o
de la no ma i a95 a la que es á suje a, sino que ambién ha supues o signi ica se den o de GRHUTSA como líde
ecnológico inno ado en el a amien o de esiduos y a ni el de ges ión, po consegui una impo an e educción
de los cos es en es e á ea de la emp esa. No obs an e, la posibilidad pa a HUTSA de en abiliza los
denominados subp oduc os aún queda lejos.
3.3.- El Sis ema de Con ol de HUTSA.
En e las a iables con ingen es con olables des acamos la es a egia, el amaño y la ecnología, las cuales han
sido ampliamen e es udiadas po los in es igado es de la Teo ía de la O ganización y, más ecien emen e, po los
de nues o á ea.
La es a egia de HUTSA iene condicionada en g an medida po GRHUTSA. Así, aunque las cues iones
globales quedan ue a del alcance de la capacidad de decisión de la di ección local, con ola algunos aspec os
elacionados con la mejo a de las ope aciones, la educción de cos es, el con ol medioambien al, e c.
El amaño, medido po el olumen de en as, ha enido c eciendo p og esi amen e en los úl imos años, un 60%
p oduciéndose en elación con las polí icas, legales y sociales -endu ecimien o de la no ma i a medioambien al, mayo
igidez del me cado labo al, e c.- que hacen que los cos es sean supe io es a los de o os en o nos.
95 En es e sen ido, cabe des aca el hecho de que HUTSA uese gala donada du an e dos años consecu i os (1993 y 1994) po
el Minis e io de Indus ia con el P emio P íncipe de As u ias a la Excelencia Emp esa ial en su ca ego ía de Ges ión
Medioambien al.
111
en 1999 con espec o a 1994. Sin emba go, si analizamos es a magni ud con espec o al núme o de empleados la
endencia ha sido con a ia,, pasando de es a po encima de los 500 en 1989 a menos de 390 en 1998.
En elación con las cues iones ecnológicas hemos encon ado que en o as á eas como la I+D, el desa ollo
ecnológico di ie e en e las dis in as plan as. Así, cabe deci que HUTSA ha desa ollado nue as ecnologías
pa a el a amien o de emisiones y esiduos que es án siendo expo adas a o as plan as de GRHUTSA.
En e las a iables no con olables, el en o no se ca ac e iza po una ince idumb e mode ada y un componen e
cíclico impo an e. Los ac o es que más le a ec an son las a iaciones en los p ecios de la ilmeni a y en la
demanda de pigmen os, ya que al se p oduc os in e medios dependen de la e olución de g andes indus ias
como la au omo ilís ica. Es o in luye a su ez en la ijación de p ecios po pa e de los p oduc o es de bióxido de
i anio. El sec o es un oligopolio en el que no se espe a cambios impo an es ni a co o ni a la go plazo. Po su
pa e, las ecnologías e p oducción, clo o y sul a o, han alcanzado ni eles di íciles de supe a . Sin emba go, la
inno ación en o as ecnologías de apoyo a la ac i idad p incipal, como son las de la in o mación y, sob e odo,
aquellas des inadas al a amien o de las emisiones y esiduos con aminan es, es án suponiendo una ía hacia la
di e enciación en el segmen o del bióxido de i anio. Pa a inaliza , con espec o al con ex o legal exis e una
endencia hacia un mayo con ol medioambien al sob e las emisiones y esiduos. Po an o, como indicamos
p e iamen e, el desa ollo de ecnologías limpias puede con e i se en una uen e de en aja compe i i a. En es e
sen ido, cabe señala que HUTSA ha des acado den o de GRHUTSA como la plan a que mejo es esul ados ha
conseguido en la cues ión medioambien al median e la inno ación en el a amien o de esiduos, con una
ecnología que se es á expo ando a o as áb icas del g upo. En cuan o al económico, al ope a
in emacionalmen e, se e muy a ec ada po la e olución de los ipos de cambio, lo que se ha simpli icado debido
a la en ada en igo del eu o.
3.3.1.- Elemen os no Fo malizados.
A con inuación abo damos los mecanismos no o malizados que o man pa e del SC de HUTSA, en conc e o la
cul u a o ganiza i a, las elaciones in e pe sonales y o os elemen os como el es ilo de di ección. ’
La cul u a o ganiza i a y o os elemen os no o malizados ci cunsc iben el conjun o de mecanismos
o malizados, po lo que in luyen de o ma de e minan e en la o ma en que és os se emplean.
En cuan o a la cul u a o ganiza i a local, nos gus a ía des aca que la mayo ía de los miemb os del Comi é
Di ec i o han es ado abajando jun os du an e un la go pe íodo de iempo, po encima de los 15 años, o mando
un g upo muy compac o. Es e hecho puede explica po qué los p ocesos de con ol de ges ión uncionan
apoyándose muy ue emen e en las elaciones in e pe sonales, lo cual es consis en e con los esul ados de Aiba
(1998).
Así, podemos a i ma que exis e una cul u a bas an e a aigada en HUTSA cuyos p incipales alo es son el
comp omiso y la iden i icación con los obje i os o ganiza i os, la con ianza en e los empleados que posibili a
desa olla el abajo co idiano en un ambien e co dial y de compañe ismo y, po úl imo, una ele ada
concienciación en e los empleados que pe mi e la au oges ión de las di e en es pa celas de esponsabilidad,
an o a ni el de g upo como indi idual.
Es os alo es compa idos po la al a di ección se ansmi en hacia el es o de los empleados, écnicos medios y
ope a ios de áb ica, median e unas luidas elaciones in e pe sonales que si en de ehículo de ans e encia y
consolidación de los mencionados alo es. Es as elaciones se conc e an en múl iples euniones espon áneas que
se dan a lo la go de cualquie jomada de abajo en HUTSA: co es pa a un ca é, du an e las comidas en la
can ina, en cualquie momen o en los pasillos, e c. Además, end íamos que añadi que és as ayudan, e incluso
juegan un papel c ucial en algunos casos, a que el esul ado de o as muchas euniones o males sea más
sa is ac o io pa a la ges ión co idiana, pues si en pa a p e eni con lic os.
Finalmen e, hemos de comen a que o o componen e no o malizado de g an impo ancia es el es ilo de
di ección y lide azgo pa icipa i o empleado po los di ec i os y que se basa en con ac os pe sonales a ni el de
ges ión local. Es e acili a el desa ollo con inuo de elaciones in e pe sonales en los p ocesos de ges ión en
Los mecanismos no o malizados del SC se ca ac e izan po ene una g an cohe encia en e ellos, lo que
p o oca que en buena medida, odos los miemb os de la o ganización conozcan bien donde se encuen an las
on e as decisionales y de compo amien o den o del con ex o ins i ucional de la misma.
112
3.3.2.- Componen es Fo malizados.
I ¡is decisiones sob e es a egia, p esupues ación, polí ica de in e siones y cualquie o o aspec o conside ado
Uli e pa a consegui los obje i os de la o ganización como pa e in eg an e de una co po ación mul inacional,
es án muy cen alizadas. Pese a ello, la di ección local de HUTSA espe ando siemp e los obje i os ijados po el
p upo, iene au onomía pa a ealiza p opues as de in e sión sob e aumen o de la capacidad de p oducción; el
desa ollo de p ocesos; el con ol de p ocesos; el desa ollo de me cados; la segu idad, higiene y medioambien e
y, po úl imo, la eno ación de máquinas; po lo que la cen alización es meno del que se pod ía desp ende del
análisis de la es uc u a co po a i a.
I xis e un algo g ado de o malización y bu oc a ización, cuyo esul ado p incipal es la duplicación de in o mes
n los que se ecoge y a a la misma in o mación aunque con di e en es o ma os en unción de su des ina a io
inal, básicamen e, las di ecciones de HUTSA, GRHUTSA y AMGROUP.
I n elación con o os componen es o malizados del SC en HUTSA, podemos des aca :
Elabo ación de los p esupues os. La p esupues ación es uno de los mecanismos de con ol más impo an es en
IIUTSA, pues de e mina en g an medida el compo amien o o ganiza i o median e un sis ema de ecompensa y
punición que pe mi e e alua su cumplimien o y sus esponsables.
I I p oceso de p esupues ación comienza en julio con el en ío po el Depa amen o de Finanzas de una guia con
la in o mación his ó ica sob e la ac i idad de HUTSA en lo que ha anscu ido del eje cicio, en las expec a i as
de e olución del me cado y, inalmen e, en la es a egia del g upo. En conc e o, con iene: (1) in o mación sob e
la e olución p e isible del me cado global de bióxido de i anio, así como de la cuo a de me cado de HUTSA
po con inen es; (2) p e isión del p ecio y del olumen de en as, po á eas geog á icas y po semes es, (3)
p e isión de la es imación de p oducción po plan as; (4) es imación de los cos es de p oducción, ijos y
a iables, po áb ica; (5) es imación del alo de los ac i os y (6) un apa ado pa a nue as inicia i as.
A es e espec o, cabe señala que exis e un descon en o gene alizado en la di ección local p o ocado po que la
ma iz siemp e solici a su p opues a pa a ajus a la a la baja. En es e sen ido, uno de los di ec i os a i maba:
“noso os mandamos a Lond es las ci as que es imamos necesa ias pa a Huel a cada año, pe o ellos las eco an
no malmen e en e el 10% y el 15% y después es án odo el año ap e ándonos po que no cumplimos sus
p esupues os”.
b. - Sis ema de e aluación y con ol de las in e siones. Se elabo an a ios in o mes mensualmen e (Tabla 2)
median e los que se a con olando la e olución y la ejecución de las in e siones a lo la go del eje cicio. En ellos
se analiza compa a i a la in e sión eal y p e is a pa a cada uno de los di e en es p oyec os clasi icados, en
p ime luga , po el olumen de ecu sos p esupues ados y, en segundo, po el o den de ap obación.
Se alo a su con ibución a los obje i os especí icos pa a las que ue on acome idas, a sabe , ampliación de la
capacidad p oduc i a, mejo a de la salud y la higiene en la plan a, mejo a de los p ocesos, eno aciones
e ec uadas con éxi o, e c.
Po úl imo, se han ap eciado o as mejo as de na u aleza cuali a i a, econocidas po los p opios miemb os de
los equipos, elacionadas con el desa ollo de una se ie de habilidades y de alo es cul u ales en e los
abajado es como son la mejo a de la comunicación, la implan ación de la cul u a de abajo en equipo, el
omen o de la inicia i a, el aumen o de la mo i ación, el abajo en g upos mul idisciplina es, e c.
c. - O os indicado es de ges ión cuan i a i os no inancie os y cuali a i os. En conc e o, calidad de la p oducción
de los pigmen os de bióxido de i anio, asas de consumo de ene gía, la e iciencia de la plan a de p oducción, el
absen ismo labo al, la segu idad en el abajo y el con ol del impac o medioambien al de las emisiones y
esiduos; se ecogen en el in o me mensual denominado T a ic Ligh que ecibe el máximo esponsable de la
plan a, el Di ec o de Ope aciones, cuyo con enido es un esumen los di e en es indicado es de las a iables
cla es’ pa a la ges ión de HUTSA, po ejemplo, como a iable cla e se emplean los cos es ijos y como
indicado es la p opo ción que és os ep esen an sob e el o al de cada á ea o la educción alcanzada en el úl imo
pe íodo, e c. En es e sen ido, y aunque los di ec i os de HUTSA no lo denominen como al, en endemos que se
a a de un Cuad o de Mando pa a la Al a Di ección, pues eúne las p incipales ca ac e ís icas de es e
ins umen o: conside a los obje i os, se un documen o de sín esis, ecoge indicado es sob e ac o es cla es
pa a la ges ión, exp esa los en ci as es ánda es y eales, con ene in o mación opo una de di e sa na u aleza -
113
con able inancie a y ex acon able, his ó ica y p e isional, in e na y ex e na, cuali a i a y cuan i a i a-, ene un
o ma o basado en ablas y g á icos, e c. (López Viñegla, 1998).
i»
En cuan o a la in o mación sob e es as a iables cuali a i as en los in o mes pa a la ges ión de g upo, así como
en las bases de da os compa idas po odo el g upo HUTSA, hemos de señala que es á p esen e en odas ellas,
aunque hay que econoce que su peso especí ico den o del con enido de los mismos es meno al de las
magni udes económico- inancie as, lo que e leja el obje i o de sus an iguos p opie a ios de maximiza el alo
pa a sus accionis as po encima de o as conside aciones.
En es e sen ido, los T-Fo ms y los A-Fo ms que apa ecen en la Tabla 2, ecogen la in o mación cuali a i a sob e
el pe sonal y la e iciencia de la plan a de p oducción. En cuan o a las bases de da os de HUTSA hemos podido
comp oba in si u que con ienen in o mación sob e la calidad y di e en es aspec os elacionados con el impac o
medioambien al del g upo como el ni el de aca amien o de la no ma i a igen e, los escapes de emisiones y
esiduos, e c. ¿PODRÍAMOS CONCRETAR ALGO MÁS?.
APROVECHAR, al inal oda la Con abilidad y el con ol de las di e en es plan as del g upo abajan pa a
Lond es y end ía que se jus o al e és, sis emas de con ol especialmen e diseñados pa a las dis in as plan as y
no sólo pa a la cen al”.
3.3.3.- Sis ema de Medición y E aluación del Rendimien o O ganiza i o.
Las a iables que se emplean pa a la medición y e aluación del RO, son muy consis en es con los é minos en
que se ijan los obje i os o ganiza i os, es deci , se cen an en 4 magni udes básicamen e: Bene icio, cos es,
calidad y, po úl imo, segu idad y medioambien e (G á ico 17).
Asimismo, des aca como mecanismo de e aluación del endimien o in e no en HUTSA, el empleado pa a la
e aluación del desempeño del pe sonal écnico, unos 60 mandos in e medios. El Comi é de Di ección elabo a un
in o me pe sonalizado denominado Pe o mance App aisal que consis e en una alo ación del abajo ealizado
en unción de la consecución de unos obje i os (ESPECIFICAR), según un miemb o del comi é, “ ealis as,
medibles, é aluables, e c.”.
El in o me ecoge pa a un pe íodo de e minado, los obje i os del pues o, los esul ados alcanzados po el
empleado en elación a esos obje i os, una dis ibución del desempeño en una escala de 6 ni eles -desde
excepcional a inacep able-, una alo ación global, la opinión del p opio e aluado sob e es e documen o, los
nue os obje i os pa a el pe íodo siguien e, la o mación ecibida du an e el eje cicio e aluado y la que se espe a
comple a en el p óximo, el análisis de las compe encias demos adas en el pues o y, inalmen e, las
posibilidades de desa ollo u u o del e aluado en el pues o ac ual.
Algunos de los aspec os des acables de es e p oceso de alo ación son la ijación de obje i os posibles de
alcanza y medi pa a cada pues o y el hecho de que se a e de una e aluación pa icipa i a y consensuada con
el empleado.
En lo e e en e al Sis ema de Recompensa y Punición de HUTSA, hemos de di e encia en e el in e no y el
ex e no. Asi, el p ime o de ellos se emplea po pa e de la di ección pa a incen i a o penaliza el
compo amien o indi idual y/o g upal, en unción de su consis encia con los obje i os o ganiza i os y su
con ibución al log o de los mismos. En cuan o al segundo, se ía el mecanismo empleado po la di ección del
g upo pa a encauza el compo amien o o ganiza i o de HUTSA hacia la consecución de las me as deseadas po
HUTSA e ICI -o el nue o adqui en e de HUTSA-,
4.- CONSIDERACIONES FINALES.
Aunque es jus o econoce que exis en algunos indicado es cuali a i os elacionados con segu idad e higiene,
con ol de emisiones y esiduos, sinies alidad labo al y calidad; que suponen un po cen aje muy educido,
ap oximadamen e en e un 5% y un 8%, en elación con el olumen o al de in o mación empleada en el
epo ing de g upo mensual y imes al.
Los mecanismos de con ol o males e an sus i uidos ecuen emen e po los in o males ales como euniones en
los pasillos o en la can ina, los descansos pa a el ca é, e c. Es e úl imo pun o con as a con la o a ealidad que
hemos desc i o, la de un SC diseñado pa a ope a en una cul u a anglosajona ca ac e izada po comp ende un
conjun o de mecanismos o malizados pe ec amen e es uc u ados que a an de se impues os po los g upos
HUTSA e ICI.
114
A nues o en ende , el es udio de es a elación en e las dos ealidades desc i as es una cues ión de in e és pa a
se es udiada con mayo p o undidad y conside amos que pod ían ob ene se algunos esul ados que mejo a ían
nues o conocimien o sob e el papel de las cul u as nacionales en el diseño, implan ación y explo ación de los
SC. e.- El balance en e los mecanismos de con ol o males e in o males en o as plan as de p oducción
eu opeas den o de HUTSA, Reino Unido y F ancia, es sus ancialmen e di e en e. En exis e un cla o p edominio
ilc los o males sob e los in o males, al como se desp ende de las opiniones de los llamados expa iados.
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67, pp. 47-49.

G á ico 1: O ganig ama Funcional Ab e iado de HUTSA (2000).
P esiden e Consejo de Adminis ación
Di ec o de Ope aciones
Di ec o A ea Neg a
Je e de P oducción
Ingenie o de Plan a
Técnico de Plani icación y Con ol
Técnico de P oducción
Je e Ope ación Ma e iales
Di ec o de Desa ollo de Fab ica
Je e de P oducción
Ingenie o de Plan a
Técnico de Plani icación y Con ol
Je e Almacenes Pigmen o y Ma e ias P imas
Di ec o de Ingenie ía y Man enimien o
Ingenie o A ea Blanca
Ingenie o Á ea Neg a
Je e de P oyec os
Ingenie o de Con ol
Ingenie o de P ocesos
Di ec o de Se icios del Negocio
Je e de Unidad Ges ión Fáb ica
Je e de Teso e ía
Je e de Con abilidad y Adminis ación de Pe sonal
Je e de P oceso de Da os
Je e de Ap o isionamien os
Je e de Dis ibución Pigmen o
Di ec o Técnico y Desa ollo
Je e de Labo a o ios
Je e de Ingenie ía de P ocesos
Je e de Calidad
Je e de Ingenie ía de Nue as Tecnologías
Di ec o de Recu sos Humanos y SHEQ
Je e de P e ención Medioambien e y Calidad
Je e de Relaciones Indus iales y Comunicación
Técnico de Recu sos Humanos
FUENTE: ELABORACION PROPIA.
116
Tabla 1: E olución de las P incipales Ci as de HUTSA.
1999 1998 1997 1996 1995 1994
A Ven a s
Ne a s
(miles p as.)
24.996.255 23.280.632 20.469.427 18.622.604 16.707.046 14.9oU.2Uo
Resul ado
Con able
(miles p as.)
1.901.000 1.715.043 (1.454.107) (541.426) 669.537 (451.7U2)
In e siones
(miles p as.)
1.906.000 2.416.675 1.081.526 1.346.077 426.012 391.732
Empleados 360 393 389 384 389 397
C O 1 c
P oducción
Real
(Toneladas/año)
67.532 62.774 65.736 64.459 53.887 0U.21U
Capacidad
P oduc i a
(Toneladas/año)
79.000 79.000 79.000 72.0000 64.000
Fuen e: Ela
64.UUU
so ación P opia.
117
Tabla 2: P incipales In o mes con Con enido no Financie o Elabo ados en HUTSA.
CO-12. HACIA LA INTERNACIONALIZARON DE
LAS DIRECTIVAS CONTABLES: LOS
INSTRUMENTOS FINANCIEROS
Ana Isabel Es eban Pagóla y Ma ía José Luna Jiménez.
Aies [email protected]
[email protected]
Uni e sidad de Málaga.
Depa amen o de Con abilidad y Ges ión.
Facul ad de Ciencias Económicas y Emp esa iales.
Campus El Ejido s/n. 29071 Málaga (España)
PALABRAS CLAVE: Ins umen os inancie os, alo azonable, No mas In e nacionales, Di ec i as
Comuni a ias.
ABSTRACT: Como consecuencia del enómeno de la globalización de la economía y la gene alización de las
emp esas mul inacionales se hace cada ez más necesa io alcanza una a monización con able a ni el
in e nacional a in de ob ene in o mación compa able. Una de las p incipales no edades ha sido la u ilización
del alo azonable como c i e io de alo ación pa a de e minados ins umen os inancie os, lo cual a a
supone , sin duda, un cambio en los hábi os con ables.
1. INTRODUCCIÓN
La globalización de la economía ha aído consigo la ape u a de nue os me cados a los in e so es, lo que ha
desencadenado en un aumen o de los po enciales usua ios de la in o mación con able, an o a ni el nacional
como in e nacional. Todo ello hace con enien e la u ilización de un lenguaje común, es deci , la a monización,
en mayo o meno g ado, de la in o mación con able a p esen a po las dis in as emp esas. Pa a alcanza es e
obje i o es necesa io la cons i ución de un ó gano egulado in e nacional y, en es e sen ido, han sido a ios los
o ganismos que a an de e igi se como los emiso es de no mas con ables a ni el mundial.
En el p esen e abajo exponemos, de o ma b e e, cómo se ha desa ollado dicho p oceso de a monización y
cuáles han sido los p incipales o ganismos que han in e enido en ello.
Una de las inno aciones más impo an es, que se ha p oducido en el p oceso de no malización con able, ha sido
la in oducción del c i e io del alo azonable ( ai alue) como al e na i a de alo ación al p ecio his ó ico pa a
de e minados ins umen os inancie os.
La Unión Eu opea conscien e de que las emp esas que abajan en me cados in e nacionales necesi an elabo a
una in o mación económico- inancie a acep ada a ni el in e nacional, es á adap ando sus Di ec i as en
consonancia a las No mas In e nacionales de Con abilidad (NIC) emi idas po la In e na ional Accoun ing
S anda ds Commi e (IASC). En conc e o, y po lo que se e ie e a los ins umen os inancie os ha elabo ado una
p opues a de modi icación de la IV y VII Di ec i a, que analizamos en el p esen e abajo.
Finalmen e, nos ocupamos de las posibles incidencias que, sin duda, las ci adas Di ec i as ocasiona án en la
legislación española. Pa a ello, nos cen amos en la epe cusión que el c i e io del alo azonable end á en
aquellos ins umen os inancie os que en la ac ualidad se encuen an ecogidos en el balance po un c i e io
di e en e, así como en los ins umen os inancie os de i ados que se han enido denominando ope aciones ue a
de balance.
2. EL PROCESO DE UNIFICACIÓN DE NORMAS CONTABLES
Las emp esas es án cambiando sus hábi os inancie os, con la ape u a a nue os me cados y la c eación de
nue os p oduc os, supe ando así las on e as nacionales. Ello ha pues o de mani ies o la necesidad, pa a
aquellas emp esas que acuden a los me cados in e nacionales, undamen almen e el ame icano, de ehace su
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